食品添加剂产业链研究报告

  食品添加剂是为改善食品品质和色、香、味，以及为防腐和加工工艺的需要而加入食品中的化学合成或者天然物质，如甜味剂、食品用香料、着色剂、防腐剂等。食品添加剂的种类非常之多，分类方法主要有以下两种：①按来源分：有天然食品添加剂和人工合成食品添加剂两大类。天然食品添加剂又分为由动植物提取制得和由生物技术方法发酵或酶法制得两种；人工合成食品添加剂又可分为一般化学合成品与人工合成天然等同物，如天然等同香料、天然等同色素等。②按作用和功能分类：根据基本功能不同分为：甜味剂、增稠剂、食品用香料、乳化剂、酶制剂、增味剂、水分保持剂、营养强化剂、防腐剂、稳定和凝固剂等共23类。食品添加剂对改善食品安全质量、色、香、味，食品原料和成品的保质保鲜，提高食品的营养价值，食品的加工以及新产品的开发等诸多方面，都发挥着很重要的作用。食品添加剂在食品制造业中具备极其重大的作用，没有食品添加剂就没有现代食品制造业。食品添加剂的作用大多数表现在： ①改善和提高食品色、香、味及口感等感官指标。②保持和提高食品的营养价值。食品防腐剂和抗氧保鲜剂在食品制造业中可防止食品氧化变质，对保持食品的营养具备极其重大的作用。③有利于食品保藏和运输，延长食品的保质期。随着食品制造业在全球范围内快速的提升和化学合成技术的进步，食品添加剂品种持续不断的增加，产量持续上升。目前，全球食品添加剂品种已达到25,000多种，常用的添加剂品种有5000多种，能够直接用的大约有3000——4000种。常见的有600——1000种。美国是世界上食品添加剂使用量最大、使用品种最多的国家．目前允许直接用的有2300种以上。根据中国食品添加剂和配料协会发布的《食品添加剂行业竞争局势分析》，全球食品添加剂2010年各类食品添加剂销售额约为400亿美元，近三年来增长速度平均在10%左右。 截至2018年8月末，我国近1300家企业取得食品添加剂生产许可证。根据中国食品添加剂协会发布的《食品添加剂行业竞争局势分析》，我国食品添加剂企业约有3000多家。 我国目前允许使用的食品添加剂超过2000种，各种食品添加剂在原料、技术、工艺等方面千差万别，因此食品添加剂行业总体上比较分散，中小企业众多，但是部分细分品种、细分行业集中度很高。从国际经验来看，规模化、集约化、效益化是食品添加剂行业的发展方向。

  摘要：根据我们国家的《食品添加剂使用卫生标准》将食品添加剂分为22类：(1)防腐剂(2)抗氧化剂(3)发色剂(4)漂白剂(5)酸味剂(6)凝固剂(7)疏松剂(8)增稠剂(9)消泡剂(10)甜味剂(11)着色剂(12)乳化剂(13)品质改良剂(14)抗结剂(15)增味剂(16)酶制剂(17)被膜剂(18)发泡剂(19)保鲜剂(20)香料(21)营养强化剂(22)其他添加剂。

  摘要：随着食品制造业的发展，传统防腐方法已不能够满足其防腐需要，人们对食品防腐方法提出了更高的要求：要求操作更简单、保质期更长、防腐成本更低。基于此，化学产品用于食品防腐的做法开始流行。早期的化学防腐主要有甲醛、硝酸盐类等高毒产品，以后又研究出苯甲酸、苯甲酸钠、脱氢醋酸钠、双乙酸钠等等数十种各类化学合成食品防腐剂。

  摘要：食品添加剂是指用于改善食品品质、延长食品保存期、便于食品加工和增加食品营养成分的一类化学合成物质或天然物质。目前我国食品添加剂有23个类别,2400多个品种,包括酸度调节剂、抗结剂、消泡剂、抗氧化剂、漂白剂、膨松剂、胶基糖果中基础剂物质、着色剂、护色剂、乳化剂、酶制剂、增味剂、面粉处理剂、被膜剂、水分保持剂、营养强化剂、防腐剂、稳定剂和凝固剂、甜味剂、增稠剂、食品用香料、食品制造业用加工助剂等。

  摘要：据统计，我国食品添加剂生产企业约1500家，规模以上企业800多家，销售额超过30亿元人民币的企业约20家，国内外上市企业有10家左右;全行业从业人员约50万人。

  摘要：无机食品添加剂总产量达到50万t以上，出售的收益20多亿元，无机饲料添加剂产量达130万t左右，出售的收益在15亿~20亿元，水处理剂产量达60万t，出售的收益6亿元~8亿元。为电子工业配套的产品品种有上百种，其中钡盐和锶盐产量居世界第一，年出口量占世界总贸易额的50％左右。

  摘要：我国各类食品添加剂的年产品量已超过200万吨，其中味精达60万吨以上，柠檬酸的产量近20万吨。

  摘要：近年来我国食品添加剂发展迅猛，但行业整体仍呈现大而不强态势主要体 现在：国内有近百家柠檬酸企业，产能超过万吨级的仅不到20家；国内香料香精生产企业近700家，出售的收益 超亿元的仅有二十余家。

  摘要：2007年，我国食品添加剂和配料行业同比2006年增长了18%，基本的产品总产量达524万吨，实现出售的收益529亿元，同比增长15%，出口额超过27亿美元。

  摘要：但俄罗斯市场潜力巨大，全球食品添加剂产业每年以4-6%的快速地增长，而俄罗斯的增长率超过全球中等水准，达到年递增6-8%，总产值超过20亿美元。

  摘要：全国香精香料行业总企业数约600家，其中2/3为香料生产企业，1/3为香精或香精香料并举企业,99年总完成产值约100亿元，产量约15万吨。食用香精香料99年总产值约10亿元,产量约3万吨，而最终加香消费品去年销售额达8千多亿元。其中食品加香产值达6千亿元，烟草700亿元。(以下分析以食用香精香料为主)。

  摘要：在我国，化妆品销售额已超过1千亿元，在日化行业中占第一位(超过洗涤剂与香精香料的总和)，更是举足轻重。

  摘要：2006年中国酶制剂总产量约53万吨，目前作为食品添加剂的酶制剂品种已有26种，包括糖化酶、α-淀粉酶、蛋白酶、木瓜蛋白酶、葡萄糖异构酶、真菌淀粉酶、果胶酶、脂肪酶、乳糖酶、纤维素酶、β-葡聚糖酶、葡萄糖氧化酶、木聚糖酶等，已被大范围的应用于食品加工工业，在提升产品质量、减少相关成本、节约原料和能源、保护自然环境等方面发挥着重要作用。

  摘要：香料香精行业情况。根据Leffingwell&Associates统计，全球香料香精市场2006年销售额为180亿美元，2016年达到244.50亿美元，年复合增长率为3.11%。根据IAL发布的报告数据显示，全球香料香精的市场需求将从2015年的236亿美元增至2020年的300亿美元，年增长率5.1%；其中亚洲市场所占市场占有率最高，其次是北美和西欧市场。此外，报告还预测了亚洲市场将从2015年的85.3亿美元增至2020年的121.9亿美元，年均增速7.4%，超过全球平均增速，未来亚洲等发展中国家比较集中的地区有望成为香料香精行业需求量开始上涨的主要地区。

  标题：金禾实业（002597.SZ）：三氯蔗糖扩建顺利推进，明年业绩有望恢复增长

  摘要：公司简介：公司由化肥厂起家，后不断由基础化工产品向精细化工品延伸，公司基础化工产品最重要的包含双氧水、液氨、硝酸、硫酸、甲醛、三聚氰胺、季戊四醇、双乙烯酮、新戊二醇；食品添加剂产品有安赛蜜（产能12000吨/年，全球市占率约60%）、三氯蔗糖（产能1500吨/年，全球市占率约25%）、麦芽酚（产能4000吨/年，甲基麦芽酚市占率约80%，乙基麦芽酚市占率约60%）。

  摘要：据中国香料香精化妆品工业协会提供的资料，全国化妆品企业按已发生产许可证企业统计，全国 有3000多家企业从事化妆品生产，2005年销售额达到近1000亿元，过去几年中每年增长幅度都在10％—15％ 之间。随着时下人们生活水平的提高，需要高附加值的高档、精包装、美观的化妆品彩色包装盒，彩色包装盒一般 要占产品总金额的15％—20％。

  摘要：2004年中国美容服务业产值为2200亿元，2002年～2004年增长率为31.9%。又据中国香料香精化妆品工业协会 提供的资料，全国化妆品企业按已发生产许可证企业统计，全国有3000多家企业从事化妆品生产，2004年销售 额达850亿元，2005年销售额达到近1000亿元，2006年达到1100亿元。过去几年中每年增长幅度都在10%～15% 之间，虽然目前中国人均化妆品消费7美元，仅为世界人均1/7。但随着我们正常的生活水平的提高，对化妆品的需求 将迅猛增加，高的附加价值的高档、精包装、美观的化妆品彩色包装盒（彩色包装盒一般要占产品总额的15%～ 20%）也随之大量增加，可以看出其市场潜力巨大

  摘要：国有企业仍然是中国香精香料市场的主体。国有老牌企业由于其历史悠久，品牌知名度高，质量稳定，价格低廉，而广泛受到用户的青睐，占据着主要的市场份额，仅孔雀、百花、西湖三家国有企业的产量已超过食用香精香料市场的1／3以上，但是国有企业由于基础研究薄弱，技术含量偏低，经营手段不灵活，服务意识不强，而导致目前发展速度缓慢甚至倒退。

  摘要：自90年代以来，全球香料工业逐步实现了高度的垄断，从1997年、2000年、1998—2000年和 2001-2002年十大香料公司的销售情况(表一至表四)可以看出，全球十大香料公司1997年总销售额达76.12亿美 元，几乎占全球总销售额的76%，2000年十家销售额为73.75亿美元，约占全球121亿美元总销售额的61%。据林 产化工网报道：2002年十家香料公司的销售额约达97.5亿美元，约占总销售额的64.5%以上。而这十大香料公 司都集中在西欧、美国和日本，从三个国家和地区中明显地看出世界香料工业是由发达国家和少数具有相当规 模的大公司所垄断

  摘要：香精香料行业全球化整合提速。世界香精香料(F&F)行业正在朝着全球化和集约化发展。IHSMarkit的数据显 示,1985年排名前23家公司的香精香料销售额约占总量的57%,现如今7家公司就占到50%的市场份额,即169亿美 元。全球最大的香精香料生产商奇华顿(Givauda)2016年的市场份额约为14%。行业全球化整合发展趋势非常明 显。

  摘要：香精香料行业全球化整合提速。世界香精香料(F&F)行业正在朝着全球化和集约化发展。IHSMarkit的数据显 示，1985年排名前23家公司的香精香料销售额约占总量的57%，现如今7家公司就占到50%的市场份额，即169亿 美元。全球最大的香精香料生产商奇华顿(Givaudan)2016年的市场份额约为14%。行业全球化整合发展趋势非 常明显。

  摘要：世界香精香料(F&F)行业正在朝着全球化和集约化发展。IHS Markit的数据显示，1985年排名前23家公 司的香精香料销售额约占总量的57%，现如今7 家公司就占到50%的市场份额，即 169亿美元。全球最大 的香精香料生产商奇华顿(Givaudan)2016年的市场份额约为14%。行业全球化整合发展趋势非常明显。近几 年，世界香精香料(F&F)行业出现了一波收购潮，以此推动集约化发展。今年这一趋势继续，目前已宣布了 几起收购案，如行业巨头国际香精香料公司(IFF)宣布以 71亿美元收购以色列香精香料和天然原料公司 Frutarom。尽管如此，世界香精香料行业整体集中度依然不高。全球大多数香精香料公司属于在特定地区内 经营的小型家族企业，只专注于某个特定的细分市场。

  摘要：中国香精香料行业整合逐步开展2004?华宝国际收购厦门琥珀日化香精有限公司2014?华宝国际收购盐城春竹香料有限公司，是中国最大的内酯香原料公司；华宝国际收购永州山香香料有限公司2017华宝国际收购中国历史最悠久香精香料公司，成立上海华宝孔雀香精香料公司2008中国香精香料收购南昌洋浦香料有限公司，是一家生产山苍籽油和黄樟油等天然香原料公司奇华顿收购江苏新化化巟有限公司，是一家内酯香原料公司2015爱尔兰凯爱瑞集团收购江苏天宁香料有限公司，一家有20年历史的食用香精公司?爱尔兰凯爱瑞集团收购浙江杭曼食品科技有限公司，一家食用香精和添加剂公司资料来源：公开资料，浙商证券研究所3.3.国际企业高估值对比国外龙头，行业高估值高溢价现象。

  摘要：香料香精方面，据IAL报告显示，全球香料香精的市场需求将从2015年的236亿美元增至2020年的300亿美元， 年增长率5.1%对应下游市场来看，饮料市场、乳制品和香烟市场分别占食用香精市场份额的34%、13%和22%； 香皂洗涤剂市场、化妆品市场以及高档香水市场分别占日化香精市场的32%、27%和17%；

  摘要：资料来源：沈阳食品检验所，财富证券行业需求端相对平稳近五年国内食品添加剂和配料行业进入稳中有增的发展阶段，产量从2014年的947万吨增长到2018年的1200万吨，年均增长率为6.3%，销售额从935亿元增长到1160亿元，年均增长率为6.0%。食品添加剂行业下游需求端为食品、饮料、调味品等，由于人们对食品需求刚性以及消费习惯粘性较强，食品添加剂行业需求端运行平稳。

  摘要：Mordor Intelligence发布的市场调查报告显示，2018年，全球香料和香水市场价值527亿美元，预计到2024年将达到723亿美元，在2019年至2024年的复合年增长率为5.5%。

  摘要：考虑到行业发展稳定，结合以往产品价格和单位成本波动趋势我们假设18-20年中间合金产品价格和单位成本均与17年保持一致；15-20年溶剂和添加剂产品价格与14年保持一致，18-20年溶剂和添加剂产品单位成本与17年保持一致。

  摘要：巴西维索萨联邦大学最近成功开发出一种新的食品包装材料。这种材料可以延长食品的保质期并使消费者减少 防腐剂的摄入量。目前，防腐剂都是一次性加入食品的，其弊端在于消费者在保质期初期食用含摄入较高的防 腐剂，而在保质末期防腐剂则几乎失去了效力。该大学的研究人员开发的一种含有抗微生物的塑料薄膜，可以 在一定期限内逐渐向食品内释放防腐剂，这样不仅有效地保证了食品质量，还可解决保质初期消费者摄入较高 防腐剂的问题。研究人员利用面包和香肠所做的实验取得了令人满意的结果。

  摘要：该大学的研究人员开发的一种含有抗微生物的塑料薄膜，可以在一定期限内逐渐向食品内释放防腐剂，这样不仅有效地保证了食品质量，还可解决保质初期消费者摄入较高防腐剂的问题。

  摘要：目前天然食品防腐剂的研究与应用在国外已日趋广泛，在我国尚属初级阶段。随着抗菌物质分子结构与作用机理的揭示，更多的天然防腐剂将被开发出来，以其安全性，无毒副作用的特点越来越受到食品工业的青眯。随着食品工业的发展和我们正常的生活水平的提高，天然防腐剂将会在二十一世纪具有广阔的应用前景，必将对人类健康发挥巨大的作用。

  摘要：据报道,国际香料工业1970年的销售额约13亿美元,1990年增至5l亿美元,到2000年差不多翻了一番,达100亿美 元,据美国《化工市场》报道,2003年世界香料和香精市场年销售为150多亿美元,预计国际市场香料(精)在今后 十年每年的增长率为47%,到2008年底预计将超过200亿美元。

  摘要：五是高价格的天然食品防腐剂向低价格方向发展。天然食品防腐剂无毒无害，是发展方向，但目前天然食品防 腐剂的价格高昂，每公斤高达上千元，甚至更高，大多数食品生产企业难以承受，如溶菌酶、乳酸链球菌素、 那他霉素、鱼精蛋白等等。大幅度降低天然食品防腐剂的成本是大范围推广应用天然食品防腐剂的先决条件。

  摘要：四是由苛刻的使用环境向方便使用方向发展。目前广泛使用的食品防腐剂，对食品生产环境有较苛刻的要求，如有的对食品的pH值、加热温度等敏感；有的水溶性差；有的异味太重；有的导致食品褪色等等。发展的新趋势应该是对食品生产环境没有苛刻要求的食品防腐剂。

  摘要：2008年9月，卫生部根据《中华人民共和国食品卫生法》和《食品添加剂卫生管理办法》的规定，制订并发布实施《婴幼儿配方食品和谷类食品中香料使用规定》。规定中明确，凡适用范围涵盖0至6个月婴幼儿配方食品不得添加任何食用香料；较大婴儿和幼儿配方食品中可以使用香兰素、乙基香兰素和香荚兰豆浸膏，但是对于最大使用量有严格的规定。

  摘要：甜蜜素是国家允许使用的甜味剂，但是使用范围并没有白酒。按照我国食品安全国家标准《食品添加剂使用标 准》(GB2760-2014)规定，甜蜜素属于合法的食品添加剂，但禁止在白酒中使用，只能用于配制酒。在白酒中 使用甜蜜素就属于超范围添加，属于违法行为。

  摘要：目前纳入国家标准的食品添加剂近2300种，分22个类别。从蜜饯到饼干、从冷冻食品到熟肉包装制品、从酱油 到饮料，90%的食品配料里都含有食品添加剂。食品添加剂究竟是什么？三鹿奶粉事件、问题鸡蛋中出现的化 学添加剂，引发人们对食品添加剂的关注和质疑。6月1日实施的《食品安全法》近年，国内一些地方不规范使 用、滥用食品添加剂，导致食品安全事件时有发生，甚至出现造成人身伤害的民事和刑事案件。2002年5月9 日，原呼兰县呼兰镇富强村二队村民卢艳春、王金龙母子在食用自家烹煮的鸡肉后中毒，经抢救无效死亡。据 有关部门调查，事件发生前不久，卢艳春家邻居宁起忠借用卢艳春家院子操办婚宴酒席。办酒席后现场遗留一 袋剩下的食品添加剂。卢艳春误将这袋白色粉末状的食品添加剂当作食盐捡回使用致使母子俩中毒死亡。据介 绍，那袋食品添加剂是宁起忠雇用的厨师从呼兰镇某食品添加剂商店购买的。后来死者家属起诉，请求法院判 决宁起忠、受雇厨师和食品添加剂商店店主承担连带责任。据调查，致人中毒死亡的那袋食品添加剂为“亚硝 酸钠”

  标题：东兴证券基础化工行业2018年策略报告：周期股机会犹存，成长股借势崛起

  摘要：东兴证券研究所根据2015年 5月 24日实行的新版《食品添加剂使用标准》（GB2760-2014）以及后续 增补条款，我国使用的食品添加剂有23个类别，2500多个品种，包括酸度调节剂、抗结剂、消泡剂、抗氧 化剂、漂白剂、膨松剂、着色剂、护色剂、酶制剂、增味剂、营养强化剂、防腐剂、甜味剂、增稠剂、香料 等。食品添加剂行业从产量来看，2015年已达1050万吨，2010-2015年同比增速都保持在7%-10%之间，行 业未来仍将持续增长。

  摘要：我国将食用香料香精归入食品添加剂市场,食品添加剂的质量关系到广大消费者的健康与 安全,因此我国对食品添加剂企业实施严格的生产经营许可标准,根据2015年10月1日修订实施的《中华人民共 和国食品安全法》与2015年10月1日实施的《食品生产许可管理办法》,从事食品添加剂生产活动的企业,必须 依法取得食品添加剂生产许可,而相关材料的审核及现场对生产安全、环保评定等核查均有严格的标准。

  摘要：智研咨询发布的《2017-2022年中国食品添加剂市场供需预测及发展的新趋势研究报告》指出：2015年我国食品添加剂行业总产量约为1050万吨。

  摘要：根据国家标准制（修）订计划及公司产业发展需求，参与完成了两项标准的研究与制定，其中一项已发布实施，另一项上报国家标准化委员会审批。同时积极参与了《食品添加剂磷酸（湿法）》《磷石膏》《工业氟硅酸钠》等国家标准制定和修订工作。组织完成了《多肽尿素》等4项企业标准制定及省技术监督局备案，且均发布实施。同时组织完成了《共聚甲醛树脂》企业标准修订和重新备案。

  摘要：根据国家发改委《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录》（2016版）,公司主营业务属于“4生物产业”之“4.4生物制造产业”之“4.4.3特殊发酵产品与生物过程装备”之“生物防腐剂”和“功能肽”,故公司属于科技创新类公司,不需要满足报告期两个完整会计年度营业收入不低于同期行业平均水平的要求。

  摘要：1、履行产品安全认证及各类添加物安全标准的风险。公司拥有从事食用香料香精业务所必需的许可证及证书, 并认真履行产品安全认证的相关规定,按《食品添加剂使用标准》和《国家食用香精》等相关法律法规标准,严 格控制各类原料的使用和落实生产销售。报告期内,公司未曾发生因违反上述规定或标准被卫生部门、食品药 品监督管理部门、质量技术监督部门处罚的情况。但原料或产品的安全性是一个随着检测手段的提高被人们逐 渐认识的过程。公司产品及相关原料,从科学的角度判断,仍无法排除未来经进一步科学论证而被发现安全性存 在问题的风险。

  摘要：产品标准滞后制约了企业发展。目前,我国食品添加剂（含食品用香料）的主要标准包括使用标准和产品 标准。《食品添加剂使用标准》（GB2760－2014）规定了我国食品添加剂的定义、范畴、允许使用的食品添加 剂品种、使用范围、使用量和使用原则等。食品添加剂产品标准规定了食品添加剂的鉴别试验、纯度、杂质限 量以及相应的检验方法,目前主要包括国家标准、行业标准及参照国际组织或相关国家的标准,由原卫生部（或 合并后的国家卫生和计划生育委员会）会同有关部门指定的标准。我国现代食品制造业的发展时间不长,而我国 的食品添加剂工业是伴随着食品制造业发展起来的,历史也较短,因此产品标准滞后的情况较为普遍,很多食品添 加剂企业因为无法执行相应的国家标准或行业标准,故无法申领生产许可证。这种现状也同样制约着我国食用 香料香精企业的发展。